【大河財立方 記者 楊春旺】 日前，隨著螞蟻消金、南銀法巴消金2024年經營數據披露，31家持牌消金公司中已有17家公布了2024年成績單，其中4家消金公司營收超百億。從已披露的業績報告來看，行業格局正在經歷深刻調整，部分頭部消金公司營收利潤雙雙下滑，中小消金公司業績普遍上漲。

頭部消金機構業績承壓   增速放緩

據大河財立方記者統計，截至目前，已有招聯消金、螞蟻消金、馬上消金、興業消金、中郵消金、中銀消金、杭銀消金、海爾消金、寧銀消金、蘇銀消金、哈銀消金、湖北消金、北銀消金、小米消金、建信消金、陽光消金、南銀法巴消金17家持牌消金機構公布了2024年成績單。

其中招聯消金、螞蟻消金、馬上消金、興業消金營收過百億，依舊保持行業頭部地位。螞蟻消金披露的經營數據顯示，2024年，公司實現營業收入152.13億元，同比增長76.31%；營業利潤35.81億元，同比增長2090.20%；凈利潤30.51億元，同比增長1913.64%，平均一天賺約834萬元。

不同于螞蟻消金的營收、利潤雙增長，被稱為“消金一哥”的招聯消金2024年總資產1637.51億元，同比減少126億元，縮水7.18%；營業收入173.18億元，同比下滑11.65%；凈利潤30.16億元，同比下滑16.22%，出現總資產、營業收入、凈利潤同比首次“三降”。

興業消金同樣面臨困境，截至2024年末，總資產821.22億元，較上年末減少5.12%；2024年實現營收100.67億元，同比減少9.91%，凈利潤4.3億元，同比減少76.82%。興業消金表示，受外部環境影響，當前金融行業普遍承壓，近年來消費金融行業在經濟環境、市場需求等因素作用下增速放緩。

業內人士認為，頭部消金公司業績下滑，一方面是市場競爭愈發激烈，新興金融科技公司和中小型消費金融公司不斷搶占市場份額，導致頭部公司市場份額被分流。另一方面，過去依賴的“高收益覆蓋高風險”模式在當前市場環境下逐漸失效，而側重線下業務的模式也面臨重成本、重人力，以及長賬齡資產風險暴露相對滯后等問題。

中小機構突圍    業績普漲

與頭部形成鮮明對比的是，中郵消金、海爾消金、哈銀消金等中小機構實現業績普遍上漲。

郵儲銀行披露的數據顯示，中郵消金2024年實現營收75.41億元，同比增長8.47%；凈利潤8.04億元，同比增長54.02%。截至2024年底，總資產672.29億元，較上年末增長15.47%。

中郵消金相關負責人表示，2024年國內消費金融市場在宏觀經濟復蘇承壓、居民消費信心波動的背景下，公司把握“穩中求進”工作總基調，推進“效益優先”高質量發展，鍛造“自主可控”核心競爭力，努力完成各項經營指標，實現總資產、營業收入、凈利潤穩步增長。

紅星美凱龍財報顯示，2024年海爾消金實現營收31.69億元，同比增長27.32%；凈利潤4.45億元，同比增長21.92%。截至2024年底，總資產293.48億元，較上年末增長11.73%。

2024年，海爾消金依托股東資源，進一步優化業務結構，聚焦家電、家居、教育、醫美等細分消費場景，為各類群體提供小額、分散的金融服務。其“場景+金融”的模式不僅提升了用戶黏性，也降低了風險敞口，為業績增長奠定了基礎。

此外，截至2024年末，建信消金總資產125.73億元，較上年末增長72.04%；2024年實現凈利潤0.1億元，同比增長115.38%；寧銀消金2024年實現營業收入29.9億元，同比增長超65%，凈利潤3.03億元，同比增幅達50.17%；哈銀消金總資產增長14.01%，營收增長13.46%，凈利潤增長11.03%；小米消金總資產增長32.07%，凈利潤增長51.32%；湖北消金總資產增長34.59%，凈利潤增長24.60%。

中小機構業績增長得益于其業務基數小，在業務拓展和增長方面靈活性高，運營和風控成本相對容易控制，部分機構通過加強股東協同、與其他機構合作等方式，拓展業務渠道，提升了經營效益。

加速不良資產出清

面對業績分化與市場變化，消費金融公司密集采取行動。為降低不良率，滿足監管要求，消金公司密集開展不良資產出清工作。

2024年消費金融公司的不良貸款轉讓成交規模合計達414.4億元，僅2025年4月以來，已有6家消費金融公司掛牌9期不良資產轉讓項目，比如招聯消費金融在2025年4月14日一日披露兩期個人不良貸款轉讓項目轉讓公告，兩期合計轉讓不良資產總額達到17.49億元。

從掛牌轉讓價格來看，消金公司的不良資產包起拍價格不斷走低，興業消金2025年第一期1.02億元的不良資產包，起拍價為457萬元，約為0.4折。捷信消金發布2025年第一期個人不良貸款轉讓項目公告，項目競價起始價為2150萬元，約為未償本息總額的0.3折。

同時，為向合規靠攏，消金公司紛紛增資補血，今年1月，唯品富邦消金注冊資本增加至10億元；3月7日中信消金增資申請獲批，其注冊資本從7億元增至10億元；3月24日，錦程消金增資申請獲批，注冊資本從4.2億元增至10億元。

據統計，目前注冊資本尚未達到標準的消金公司還有6家，分別是北銀消金、幸福消金、蒙商消金、廈門金美信消金、晉商消金、盛銀消金。

此外，消金公司人事變動也較為頻繁，僅2025開年以來，就有多家消費金融公司高管發生變動，涉及董事長、董事、副總經理及首席風險官等多個關鍵崗位。